Por: Luca Boni e Gabriel Ponte
São Paulo, 10/08/2026
📈 IBOVESPA
O Ibovespa operava em leve alta na sessão desta segunda-feira, impulsionado por Embraer, em uma semana relevante para dados de inflação ao consumidor no Brasil e nos Estados Unidos, enquanto investidores seguiam acompanhando impasse entre Estados Unidos e Irã a respeito da gestão do tráfego marítimo em Ormuz.
Por volta das 10h10, o Ibovespa avançava 0,08% aos 172.654 pontos. O volume projetado de negócios na sessão somava R$8,1 bilhões, abaixo da média móvel dos últimos 50 pregões, de R$16,3 bilhões.
💵 JUROS / DÓLAR
Os vértices da curva de juros operavam em alta de até 7,5 pontos-base, em linha com os rendimentos dos yields americanos.
O dólar futuro operava em alta de 0,12% a R$5,117. O índice Dólar DXY, que mede o desempenho da divisa americana ante uma cesta de moedas, avançava 0,17%, aos 99,77 pontos.
🇧🇷 BRASIL
Entre os indicadores econômicos, operadores avaliam novas projeções do Boletim Focus, que mostrou poucos ajustes nas medianas das projeções dos economistas consultados pelo Banco Central.
Destaque para a sexta redução semanal consecutiva para a mediana da projeção para o IPCA de 2026, que recuou de 5,03% para 5,02%. Para 2027 e 2028, foram mantidas em 4,22% e 3,80%, respectivamente.
Para o Produto Interno Bruto (PIB), a mediana das estimativas para crescimento da atividade em 2026 foi reduzida de 1,99% para 1,98%, enquanto para 2027 caiu de 1,57% para 1,52%.
No front político, operadores reagem à nova pesquisa eleitoral BTG Pactual/Nexus, que mostrou o presidente Luiz Inácio Lula da Silva (PT) ampliando vantagem numérica sobre senador Flávio Bolsonaro (PL), embora ainda em território de empate técnico.
De acordo com o levantamento, Lula tem 47% das intenções de votos, contra 44% do senador. Na rodada anterior, o petista possuía 46% das intenções de voto, contra 45% de Flávio.
Na série histórica da BTG/Nexus, Lula só esteve à frente de Flávio Bolsonaro fora da margem de erro em uma rodada, realizada em meados de junho. Nas demais medições, a disputa permaneceu dentro da faixa de empate técnico.
No front político, Lula anexou ao registro da candidatura um plano de governo com propostas como a criação do Ministério da Segurança Pública - promessa sua - bem como manutenção do novo arcabouço fiscal, ampliação do Minha Casa, Minha Vida, fortalecimento do Pé-de-Meia e a busca pelo desmatamento zero até 2030.
Petista também prometeu atuar pelo fim da jornada semanal "6x1" e pela redução para 40 horas, sem redução salarial.
De acordo com veículos, o texto anexado aborda a revisão de modelo de emendas parlamentares, classificada como "distorção". Também aponta que a política macroeconômica deve ser comprometida com responsabilidade fiscal, queda de juros e inflação sob controle.
De acordo com dirigentes petistas, essa é a primeira versão do programa de governo, e ao longo da campanha, adendos podem ser feitos para detalhar propostas.
Com agenda econômica esvaziada, investidores concentram-se na temporada de resultados trimestrais. Embraer reportou, mais cedo, lucro líquido ajustado de R$1,11 bilhão no segundo trimestre, alta de 25% em relação ao 2T25, enquanto a receita atingiu R$11,3 bilhões, recorde histórico para um segundo trimestre e um avanço de 10% frente ao mesmo período do ano passado.
Destaque do balanço de Embraer foi o fluxo de caixa livre ajustado, sem a Eve, que atingiu R$2,0 bilhões no trimestre. Segundo a companhia, o resultado refletiu o forte desempenho operacional, entradas de caixa relacionadas às vendas e um crédito tributário extraordinário.
Junto com o balanço a Embraer elevou sua projeção de margem EBIT ajustada para uma faixa de 10,0% a 10,6%, ante estimativa anterior de 8,7% a 9,3%. A projeção de fluxo de caixa livre também foi reforçada, com a companhia projetando alcançar US$400 milhões ou mais, dobrando o piso anteriormente projetado.
Investidores aguardam balanços de São Martinho, Caixa Seguridade, Grupo SBF, Natura e Hidrovias do Brasil, que serão reportados após o fechamento da sessão.
Em termos de fluxo para o mercado à vista, a B3 reportou o saldo do investidor estrangeiro referente ao dia 06 de agosto, que ficou negativo em R$2,40 bilhões, registrando o maior saldo diário negativo desde 15 de maio. No acumulado para o mês de agosto, o saldo está negativo em R$3,2 bilhões.
O saldo para a categoria no ano se mantém positivo em R$33,1 bilhões.
📊 AÇÕES
As maiores contribuidoras do Ibovespa eram as ON da Embraer, as PN e ON da Petrobras, que subiam 6,01%, 0,78% e 0,68%, respectivamente.
Entre as maiores altas percentuais do Ibovespa, estavam as ON da Embraer, as Units da Iguatemi e as ON da Vivara, que subiam 6,01%, 1,27% e 0,88%, respectivamente.
Na ponta oposta, as maiores quedas percentuais eram as ON da Fleury, da Vamos e da Hapvida, que recuavam 1,64%, 1,60% e 1,00%, na mesma ordem.
🇺🇸 EUA
Os índices futuros de Wall Street operavam em queda antes da abertura do mercado à vista, com investidores aguardando dados da inflação ao consumidor dos Estados Unidos, ao longo desta semana, enquanto monitoravam contínuo impasse entre americanos e iranianos a respeito da retomada do tráfego marítimo no Estreito de Ormuz.
Os futuros do Dow Jones, S&P500 e Nasdaq 100 recuavam 0,19%, 0,08% e 0,11%, respectivamente. As Treasuries yields de dois e dez anos avançavam 2,7 pontos-base e 2,3 pbs, respectivamente, a 4,226% e 4,672%, na mesma ordem.
Investidores têm atenções voltadas para os preços ao consumidor, previstos para quarta-feira, em busca de pistas sobre os próximos passos do Federal Reserve. Perspectivas de um acordo sobre Ormuz também estavam no radar.
Mais cedo, analistas do JPMorgan elevaram projeção para o S&P500 ao fim de 2026 a 8.000 pontos, ante 7.800 pontos, citando a forte temporada de resultados trimestrais, além da monetização de Inteligência Artificial mais rápida que o esperado para os provedores de hyperscalers.
O JPMorgan também citou um crescimento mais forte de computação em nuvem e um aumento na carteira de pedidos da Alphabet, Amazon e Microsoft, o que deve reduzir as preocupações com o retorno do capital investido.
No front corporativo, a Berkshire Hathaway desembolsou cerca de US$4,5 bilhões na recompra de suas próprias ações no segundo semestre e adquiriu quase US$20 bilhões em ações no mesmo período, em um sinal de que o CEO, Greg Abel, está investindo mais recursos do caixa da empresa.
Já a Intel anunciou que oferecerá US$15 bilhões em ações ordinárias, em meio ao interesse por seus negócios diante da crescente demanda de data centers de Inteligência Artificial.
💹 COMMODITIES
Os futuros do brent operavam em alta de 1,66%, cotados a US$84,98 por barril, depois que o Irã insistiu que os Estados Unidos devem atender a várias exigências antes que Ormuz possa ser reaberto integralmente, e um desfecho acerca de um acordo de navegação no estreito ainda não tenha sido alcançado.
No fim de semana, o Irã afirmou estar perto de um acordo final com Omã para definir novas rotas de navegação por Ormuz, mas reiterou que os EUA devem cumprir suas obrigações, como decretar o fim das sanções e ameaças militares, para que o estreito seja reaberto integralmente.
O ministro das Relações Exteriores do Irã, Abbas Araghchi, disse que o Irã e os EUA não estão em negociações e que Teerã não iniciará qualquer tipo de conversa enquanto os americanos continuarem violando o acordo provisório assinado em junho.
Já o presidente dos EUA, Donald Trump, afirmou na véspera que os americanos estão preparados para deixarem a pressão econômica sobre os iranianos aumentar, ante lançar novas rodadas de ataques para forçar uma eventual reabertura do Estreito de Ormuz.
Em entrevista à Axios, Trump disse que os americanos estavam "apenas observando o Irã com sua enorme inflação e o fato de não possuírem dinheiro".
Também na véspera, Wall Street Journal reportou que Trump se preparava para declarar vitória na guerra contra o Irã caso Teerã reabrisse completamente o Estreito de Ormuz, e chegou a mencionar em conversas com assessores a ideia de estar disposto a abandonar negociações sem acordo nuclear.
No entanto, o objetivo tornou-se de difícil alcance após as exigências do Irã, ao longo do fim de semana, para permitir o livre fluxo de tráfego na hidrovia.
Os futuros do ouro operavam em queda de 0,24%, cotados a US$4.331,26 por onça-troy. Já a prata avançava 0,73%, a US$63,94 por onça-troy.
No minério de ferro, o contrato futuro na bolsa de Dalian fechou em queda de 0,35%, cotado a US$105,79 por tonelada na última madrugada, já que dados desanimadores da produção industrial na China, principal consumidora, alimentaram preocupações quanto às perspectivas de demanda por essa matéria-prima essencial para a produção de aço.
(LB + GP | Edição: Equipe Mover | Comentários: [email protected])
